重磅！不良逾期征记录有望解除！！

2025年10月，中国人民银行行长潘功胜在金融街论坛年会上的表态，为疫情以来陷入信用困境的普通民众带来了曙光。他提出的"一次性个人信用救济政策"，直面新冠疫情及长尾效应引发的信用卡、小额贷款逾期问题，彰显了金融管理部门的民生关怀。然而，要真正破解逾期群体的生存困境、激活消费潜力，还需在政策落地中进一步优化升级，将"不予展示"升级为彻底删除，并辅以适度债务豁免，让政策红利更充分地惠及民生、助力经济复苏。

疫情长尾下的民生之困：信用污点的连锁反应

新冠疫情对经济社会的冲击，早已超越短期突发事件的范畴，其长尾效应至今仍在影响普通民众的生活轨迹。国家统计局数据显示，疫情最严峻的2020年2月，全国城镇调查失业率飙升至6.2%，较上月大幅上升0.9个百分点，其中批发零售、住宿餐饮、文体娱乐等服务业就业人数锐减，农民工和灵活就业群体受冲击最为明显。这种冲击并非短暂停留，许多行业直到2023年后才逐步复苏，部分小微企业和个体工商户甚至未能挺过寒冬。

就业不稳直接导致收入中断，而信用卡和小额贷款成为不少家庭维持基本生计的"缓冲器"。广州法院审理的周某债务清理案颇具代表性，这位经营美容美发和餐饮的个体工商户，因疫情导致生意停滞，最终背负近180万元债务，每月必要开支与收入的差额让偿债成为奢望。周某的遭遇并非个例，央行数据显示，2020年至2024年9月，仅特殊征信救济政策就惠及3500万个人，其中绝大多数是受疫情影响失去收入来源的普通劳动者。

更令人担忧的是，《征信业管理条例》规定的5年不良记录保留期，让不少已还清欠款的民众仍深陷信用困境。在金融机构的信贷审核中，逾期记录几乎成为"硬门槛"，导致这些群体无法申请房贷、车贷等大宗信贷，甚至影响就业、租房。信用污点形成的"消费抑制"效应同样显著，某调研显示，有疫情逾期记录的家庭，人均消费支出较同类家庭低23%，其中教育、医疗、旅游等弹性消费降幅最大。这种个体消费能力的萎缩，与国家提振消费、构建双循环格局的战略目标形成明显背离。

政策破冰后的优化空间：从"不予展示"到"彻底删除"

潘功胜行长提出的信用救济政策，无疑是对"诚实而不幸"群体的精准回应，标志着我国征信管理从"刚性约束"向"柔性关怀"的重要转变。相较于2020年出台的"调整还款安排后报送征信"政策，此次提出的"不予展示"措施更进一步，体现了对不可抗力因素的充分考量，也为逾期群体重建信用提供了可能。这项政策若能如期在2026年初落地，预计将惠及数百万家庭，对释放消费潜力、缓和社会矛盾具有重要意义。

但从实际效果来看，"不予展示"的表述仍存在优化空间，难以彻底消除信用污点的隐性影响。根据征信系统运行规则，"不予展示"通常意味着相关记录仍保留在后台数据库，仅对部分查询主体隐藏，并非真正意义上的信用修复。实践中，部分商业银行在内部风控模型中仍可调取完整信用记录，导致逾期者在申请信贷时仍可能遭遇歧视。更关键的是，"不予展示"的临时性特征可能引发市场疑虑，一旦政策调整，隐藏的记录仍有曝光风险，无法让民众获得稳定的信用预期。

与之相比，"彻底删除"符合征信管理的公平性原则，也更能彰显政策的公信力。疫情作为全球性不可抗力事件，与个人主观违约有着本质区别，将此类逾期记录从征信系统中彻底移除，既不违背征信制度的惩戒初衷，更能体现"惩前毖后"的治理理念。广州法院的实践已证明这种修复方式的可行性，在周某的债务清理案中，银行债权人明确同意在重整计划通过后修复其征信信息，这种彻底修复让债务人能够重新回归正常经济生活。从国际经验看，美国、日本等国在应对疫情时，均对不可抗力导致的逾期记录采取了直接删除措施，为我国提供了有益借鉴。

深化纾困的关键一步：适度债务豁免激活消费动能

如果说信用修复是解决逾期群体的"后顾之忧"，那么适度债务豁免则是缓解其"当前之困"的关键。在调研中发现，许多疫情逾期者虽已还清本金，但高额的逾期利息、滞纳金仍让家庭财务状况雪上加霜。某国有银行数据显示，疫情期间的信用卡逾期中，利息和滞纳金占比平均达35%，部分长期逾期账户的罚没款项甚至超过本金。这种债务负担的叠加，使得即便信用记录得到修复，民众仍缺乏消费能力和信心。

实施差异化的债务豁免政策，具有坚实的法理基础和实践可行性。《民法典》规定，因不可抗力不能履行合同的，应当及时通知对方，减轻可能给对方造成的损失。疫情期间，金融机构已通过央行降准降息、不良贷款核销等政策获得了一定支持，具备承担部分豁免成本的能力。广州法院的案例中，银行对周某的逾期利息给予了12%至23%的减免，既缓解了债务人压力，也保障了银行的核心利益。这种"利息减免为主、本金豁免为辅"的模式，可作为全国性政策的参考样本。

从经济效应来看，债务豁免对消费的提振作用立竿见影。根据乘数效应理论，居民可支配收入每增加1元，消费支出将增加0.6至0.8元。若对疫情期间5万元以下的小额逾期，给予逾期利息全额豁免、本金视情况减免10%至20%，预计将释放数千亿元消费潜力，重点拉动汽车、家电、家居等大宗消费。这种"精准滴灌"式的纾困，远比普惠性消费券更能直达痛点，也更符合"稳增长、惠民生"的政策导向。

民众的期望：以信用纾困筑牢复苏根基

疫情逾期群体的信用修复与债务纾困，绝非单纯的金融问题，而是关乎民生福祉、社会稳定和经济复苏的系统性工程。潘功胜行长提出的信用救济政策，为解决这一问题打开了关键缺口，但要实现"解民忧、促消费、稳增长"的多重目标，仍需政策的进一步深化与细化。

建议央行在后续政策制定中，将"不予展示"调整为"彻底删除"，明确疫情逾期记录的清除标准和流程，让民众真正摆脱信用污点的困扰；同时联合金融监管总局、财政部等部门，出台差异化债务豁免政策，对小额、普惠类逾期债务给予利息减免，对特殊困难群体适度豁免本金。金融机构也应履行社会责任，将逾期群体的还款意愿和实际能力纳入信贷评估体系，避免"一刀切"式的信用歧视。

民生是最大的政治，消费是经济的基石。当疫情逾期群体能够卸下信用包袱、减轻债务压力，他们将重新成为消费市场的活跃力量，为经济高质量发展注入持久动力。这种以民生温度激活经济活力的治理实践，不仅能缓和社会矛盾，更能彰显制度优势，为应对突发事件后的经济复苏提供中国方案。